理财路上总会有很多坑，我们能做的是及早了解、提前防范，把损失降到最低。3月21日，“宁波晚报财智微课堂”首堂微课上线，群友与特邀嘉宾互动热烈，部分问题现场解答。因为时间限制，还有一些问题将由宁波晚报财智生活俱乐部微信群客服“财智君”整理嘉宾的回答，以文字形式放在俱乐部微信群以及宁波财智圈微信公众号中。

    A 为啥保本高收益不可靠？

    本金安全和高收益能做到鱼与熊掌兼得吗？银保监会主席郭树清说不可以，宣传保本高收益是欺诈。前天下午的“宁波晚报财智微课堂”上，特邀嘉宾吴利民回顾了郭树清在日前两会“部长通道”上的讲话，同时向宁波晚报财智生活俱乐部会员们分享了常见的金融骗局形式。

    “头一种是庞氏骗局，危害大。如××互联网金融骗局，宣称600元到5万元投资额，日利息1%，让大家不断发展下线，让后面的人来给前面的人兑现收益和本金，当规模足够大时，则卷走资金跑路。这种典型模式是利用大家的贪婪之心，用很高的利率来吸引投资者。”吴利民说，这类骗局也许会披上“金融互助”“居民互助”这些外衣。

    第二种形式类似庞氏骗局，披上“互联网金融平台”等高大上的外衣，比如“e租宝”“钱宝网”等。这种骗局会用一些虚构的项目，或用小项目、大投资的形式来吸引大家参与，看起来是有项目在投的，似乎可靠。它的特点是自我融资，投的钱给自己的公司或自己控制的公司。第二个特点还是利率奇高，虽没有××互联网金融骗局这么高，但也远高于市场平均水平，基本上要达到15%至20%的年化收益率水平，甚至还有更高的。这个收益水平，加上平台运营成本，实际上的资金成本非常高了，有什么项目的收益率能做到这么高呢？第三个特点是这些平台经常会发超短期限超高收益产品，如7天、15天，但年化收益率为20%、30%。骗子公司长期挂这种产品，肯定存在问题，频繁发这种产品出来，是跑路的前兆。还有一个特点是，骗子公司形成资金池，各种产品吸引来的钱放在一个资金池，不断地用后面投进来的钱，来还前面投资者的账。

    吴利民提到，一些生活中的金融骗局也要小心。比如充值卡消费，高额折扣，预先充值，“像充1000打三折或打四折，充到一定量，他就跑了。中国人民银行发过一个文件，充值卡、代价券都需要中国人民银行核准。核准之后，大家买预付卡的钱是有银行托管的，你消费了多少，店家才能提取多少，这种形式是安全的。这种形式之外的，都是不安全的。”

    吴利民说：“还有种骗局是网上购物返现。返现率超过10%的，肯定有问题。当然，低于1%的返现还是可信的。”

    B 群友最关注资金安全

    现场提问中，群友最关心的是资金安全问题。大家提出的问题主要有：现在民间流行的××产品安全吗？上市公司的可转换债券买入有风险吗？存款可以买什么银行理财产品？俱乐部的产品安全吗？

    比如，群友小叶榕提问：“网上的P2P平台上的理财可信度怎么样？”吴利民回答说，P2P理财首先要看这个P2P平台的合法性和合规性。目前P2P平台的备案正在进行中，按国家政策，合规的平台，标的必须是小额，借款人是自然人的话，借款不超过20万元，企业的话不超过100万元。如果超过，肯定是不合格的。第二，要看它有没有资金池。第三，每个标跟每个包是区分的，如果具有专业的分析能力和对产品的认知能力的话，可以选择投一些；如果专业知识不足，小额试一下也可以，但是大额的话确实存在很大风险。总之，P2P投资，需要投资人对投资标的有专业的分析能力。

    吴利民在回答群友提问时还提到，近几年理财市场活跃，但持续的利率政策，使这几年的利率相对较低，老百姓的投资理财需求难以得到完全满足。另一方面，互联网金融发展迅速，市面上理财产品五花八门，鱼龙混杂，别有用心的人利用大家对理财认知的缺陷，设置了各种骗局，让老百姓上当。所以大家在购买产品前，一定要特别注意两样东西——产品说明书和签署的产品合同。出现问题以后，你的维权是要依据合同来的。非法产品，属于非法集资，出了问题后维权很困难。

    C 下期微课堂关注“区块链的常见陷阱”

    据“财智君”透露，财智微课堂下一期的主题是“区块链的常见陷阱”。课程时间约半小时，市民可扫描宁波晚报财智生活俱乐部微信群客服“财智君”二维码，加“财智君”为好友，并备注“微课堂”，再由“财智君”拉你进宁波晚报财智生活俱乐部微信群，在微信群内免费收听理财相关语音课程。会员若有想要了解的内容，也可实时在宁波晚报财智生活俱乐部微信群中进行语音咨询。不定期上线的“宁波晚报财智微课堂”将请来业内高手、专家、权威人士，为会员们的投资理财出谋划策，做个明明白白的投资者。记者 周静