余额宝收益率跌破3%了！记者昨日点开余额宝的时候，惊讶地发现所持有的博时现金收益货币A七日年化收益率为2.80%。随即又发现，8月29日这只基金的七日年化收益率就跌破3%了，从前一日的3.0%跌至当日的2.93%。而且，它还不是余额宝10只基金中第一只七日年化收益率跌破3%的基金。

    余额宝收益一路走低

    在余额宝中能很快查到近一个月来七日年化收益率的变动情况。记者查阅发现，博时现金收益货币A7月29日的七日年化收益率为3.66%，此后基本一路向下，到8月29日的七日年化收益率跌破了3%，为2.93%。

    今年2月份以来，随着市场利率不断下滑，余额宝的收益率也是持续下跌，尤其是近一两个月跌幅非常大。8月27日，余额宝出现了年内首只跌破3%的货币基金，银华货币基金A七日年化收益率为2.893%，在余额宝的10只货币基金中收益垫底。9月3日该基金的七日年化收益为2.874%

    其它几只货币基金的收益情况也不容乐观，一些尚能维持3%以上收益率的货基，其实距离跌破3%也仅一步之遥。

    余额宝收益率的走低，主要原因在于货币政策的宽松。市场流动性充裕，资金的价格一路下滑。不仅货币基金，就连银行理财收益率都在走低，这些货币基金接入余额宝时正处在利率大幅下降的阶段，所以收益率下跌在情理之中。

    另外，余额宝是一个高流量通道。这些货币基金接入余额宝之后，资金短期内大量涌入，规模迅速扩张，刚开始时会摊薄货币基金的收益，导致货币基金收益下跌。而余额宝对资金的流动性和稳定性要求较高，货币基金接入余额宝之后，有可能要调整之前的投资风格，比如缩短久期以提高流动性，这也会影响收益率。

    换个余额宝持有的货币基金可行吗

    融360理财分析师认为，接下来余额宝的收益率仍有下跌的空间，货币政策的基调已经定了，由之前的保持流动性“合理稳定”变成“合理充裕”，也就意味着市场利率会继续走低，余额宝的收益率也自然难逃下跌的命运。

    余额宝还能买吗？虽然今年货币基金的收益率下跌很多，但是这种高安全、高流动性的产品又不能不买，现在大家已经越来越离不开货币基金了。

    余额宝目前有10只基金可以选择，这些基金的收益率之间有差异，如果想把手中这只收益率跌破3%的基金换成收益好一点的可行吗？记者昨日尝试了一下，发现操作起来还是有点麻烦的。

    因为切换需要满足的条件中有一条：余额宝总资产为0，且无不可用余额。也就是说，你原来持有余额宝基金的话，得先全部卖掉，而且得等卖掉的钱悉数到账，余额宝总资产为0的情况下，你才能选择其它的基金。所以，如果你的余额宝中有资产，要这样操作，先选择全部资金转出到卡，不可转出到卡的资金则转到余额账户，然后再操作转入，转入时选择自己想买的基金。

    余额宝目前不支持同时持有多只基金，只能选择其中一只持有。如果原来买了A，想换成B，把A全卖了，再来买B吧。买了B以后，发现C收益更高了，要买C，得把B全卖了。

    所以，如果是余额宝的老用户，想通过切换不同基金来搏取相对较高的收益，并不是很值得操作。一方面，相差的收益率没那么高，而且收益率也是在变化之中的。另一方面，资金一进一出有站岗的时间，也会损失一定的收益。

    可以选择替代性产品

    很多人之所以会买余额宝，最大的原因是它安全、能随时提现，而且比活期存款利率高出一大截。但实际上，跟余额宝一样安全、流动性上佳、收益率比余额宝高的产品也是不难找的。如果不是对余额宝有特殊情结，不妨试试手。

    比如，近期比较火的创新型存款。有别于普通的定期存款，创新型存款指的是底层资产主要为存款的现金管理产品，有的是活期的，有的是定期的，流动性很高，而且利率要远高于定期存款。目前各大直销银行、民营银行及部分互联网理财平台均有在售。

    近期比较火的产品主要有2款，一个是富民银行的富民宝，一个是众邦银行的众邦宝，底层资产均为5年期定期存款。富民宝是一款活期产品，当天23：30之前买入都能当日起息，包括节假日，这一点比货币基金强很多。赎回也比较方便，基本上几分钟内就能到账。目前利率为4.5%，近一两个月下降了0.2个百分点。不过由于太火，富民宝也实行限购了，8月30日记者在上午10点左右的时候尝试操作买入，已经显示“已售罄”。众邦宝是一款定期产品，期限有30天、90天、180天，利率分别为4.8%、5%、5.2%，23：00前购买当日起息。同时也支持提前支取，未满期支取利率均为4.1%，还是要高于货币基金的。

    另外，微信理财通中的余额共对接4只货币基金，提现也很快，1万元以内的提现5分钟就能到账。收益率相比余额宝还是高了一大截。此外，银行系的活期产品也值得一看。记者 周静